Home Uncategorized PAYMENT LC VS NEGOTIATION LC REVISITED

PAYMENT LC VS NEGOTIATION LC REVISITED

12 min read
2
0
2,667

QUERY FROM DREAMY SCORPION

Em chao anh.

Em co search mot vai van de lien quan den thanh toan quoc te tren internet va thay anh co rat nhieu bai viet hay.
Hien em co 1 van de muon tham khao y kien cua anh, rat mong som nhan duoc hoi am cua anh.
Anh co the giai thich giup em van de sau khong a?

Trong L/C qdinh rang: available with X Bank by payment. Nhu vay,
(1) Co phai ngan hang X se kiem tra va thanh toan cho nguoi huong loi khi xuat trinh chung tu tai ngan hang X?
(2) Neu khong chac chan se duoc ngan hang X thanh toan thi nhu vay co khac gi voi available with X Bank by negotiation?

Rat mong anh bot chut thoi gian giai thich gium em.

Cam on anh nhieu!

———————————–

ANSWER FROM MR. OLD MAN

Chào bạn,

Cám ơn bạn đã gửi câu hỏi.

Trước khi trả lời các câu hỏi của bạn, tôi nghĩ bạn cần phân biệt được sự khác nhau giữa L/C available by payment và LC available by negotiation. Tôi nghĩ bạn có thể đọc phần trả lời dưới đây của tôi cho một câu hỏi tương tự trên Letter of Credit Forum.

Quote

Dear Neville Dcosta,

As you may know, an LC may be stipulated available by payment, available by negotiation, available by acceptance or available by deferred payment.

LC available by (sight) payment does not require sight drafts to be presented and normally the payment is to be effected at the counter of the issuing bank or at its nominated bank upon receipt of the complied documents. The beneficiary under LC available by payment normally may not obtain the payment in advance by negotiating (selling at a discount) the documents at his bank.

Different from LC available by payment, LC available by negotiation allows the beneficiary to receive the payment by negotiating the sight drafts and documents at a nominated negotiating bank which is normally located in his country. The negotiation may be effected on a with or without recourse basis. However, under a confirmed LC, the confirming bank must negotiate the documents on without recourse basis.

Acceptance LCs and deferred payment LCs are usance LCs. The difference is that the acceptance LC requires a time draft, whereas the deferred paymet LC does not.

Under acceptance LC, the beneficiary may receive the payment before the draft is due by discounting the accepted draft at its bank or discounting it on forfaiting markets (as the accepted draft is a financial instrument which can be transferable).

Under deferred payment LC, after his presentation of complied documents, the beneficiary receives a deferred payment undertaking incurred by the issuing bank or its nominated bank. Deferred payment undertaking is not largely accepted as a financial instrument, therefore, normally the beneficiary may not discount the deferred payment undertaking. However, in some cases, the beneficiary can use the deferred payment undertaking incurred by the issuing bank or nominated bank as a security for the advance given by his banks.
UCP 500 was silent on negotiating/discounting deferred payment uindertakings. The dispute between Banco Santander and Banque Paribas in connection with the discounting of a deferred payment undertaking led to the change in UCP. Under UCP 600 Art. 12 (b), the nominated bank is allowed to purchase (buying at a discount) its own deferred payment undertaking.

Unquote

Hoping the matter has been clear.

Best regards,
Nguyen Huu Duc

Bạn cũng có thể click vào các đường dẫn dưới đây để đọc toàn bộ các câu hỏi và trả lời liên quan.
http://blog.360.yahoo.com/blog-VrcvahU_c6KPy_Q58q0lTZc-?cq=1&tag=lcavailability
http://blog.360.yahoo.com/blog-VrcvahU_c6KPy_Q58q0lTZc-?cq=1&tag=l%2Fcavailablebynegotiation

Trở lại với các câu hỏi của bạn, tôi xin trả lời như sau:

1) Trường hợp L/C quy định “available with Bank X by payment”, Bank X được xem là ngân hàng được chỉ định (nominated bank) thanh toán. Do vậy, người thụ hưởng nên xuất trình chứng từ đến ngân hàng này để được thanh toán. Bank X, nếu chấp nhận hành động với tư cách là ngân hàng được chỉ định (a nominated bank acting on its nomination) sẽ thực hiện trả tiền ngay nếu chứng từ xuất trình phù hợp.
Bạn tham khảo điều 12(a) nghĩa vụ của ngân hàng được chỉ định: “Trừ khi ngân hàng được chỉ định là ngân hàng xác nhận, một ủy quyền thanh toán hoặc thương lượng (chiết khấu) không ràng buộc ngân hàng được chỉ định phải có nghĩa vụ thanh toán hoặc thương lượng, trừ khi ngân hàng được chỉ định đồng ý thực hiện và thông báo điều đó cho người thụ hưởng.

2) Theo phần trích dẫn bằng tiếng Anh nêu trên, bạn có thể thấy L/C available by payment khác với L/C available by negotiation. Nếu người thụ hưởng xuất trình chứng từ tại ngân hàng được chỉ định (Bank X) theo L/C available by payment nhưng Bank X từ chối thanh toán (phù hợp với UCP 600 Điều 12(a) được trích dẫn trên đây), người thụ hưởng có thể xuất trình chứng từ trực tiếp (tốt hơn là thông qua Bank X) đến ngân hàng phát hành để được trả tiền (nếu chứng từ phù hợp). Trong trường hợp này Bank X chỉ đóng vai trò là ngân hàng chuyển chứng từ (remitting bank).

Bạn lưu ý rằng, về lý thuyết, người thụ hưởng theo L/C available by payment không thể thương lượng chứng từ để nhận tiền hàng trước như trong trường hợp L/C available by negotiation.

Hi vọng câu hỏi của bạn đã có câu trả lời đầy đủ.
Mr. Old Man (Nguyen Huu Duc) …

Load More Related Articles
Load More By Mr Old Man
Load More In Uncategorized

2 Comments

  1. lan224

    July 16, 2015 at 6:31 pm

    Em chao anh. Em vẫn con chút mơ hô vê vấn đê nay, mong anh giúp đỡ. NH em nhận được LC tư 1 NH nước ngoai vê. NH em thông báo cho KH, khi đó NH em đóng vai tro la advising bank, sau đó KH xuất trinh bộ chứng tư qua NH em luôn ( Available in any bank by negotiation) khi đó NH em có được coi la negotiating bank được không? mặc du NH em không chiết khấu bộ chứng tư trên, ma chỉ hanh động như 1 NH xuất trinh.Như vậy cụm tư “Available in any bank by negotiation” va “Available in any bank by payment” trong trương hợp nay la như nhau phải không anh? negotiating bank được hiểu đơn thuân chỉ la NH chiết khấu hay thêm nghĩa khác nữa không ah?
    Em mới tham gia TTQT nên con nhiêu bỡ ngỡ. Mong anh giúp đỡ!
    Mong câu trả lơi của anh!

    Reply

    • mroldman

      July 17, 2015 at 10:33 am

      Hi,

      NHĐCĐ được định nghĩa tại Điều 3 là ngân hàng thanh toán LC hoặc ngân hàng bất kỳ mà chứng từ được xuất trình để thanh toán.

      LC quy định thanh toán bằng hình thức chiết khấu tại ngân hàng bất kỳ cho phép bất kỳ ngân hàng nào (bao gồm ngân hàng bạn) thực hiện chiết khấu chứng từ.

      NHĐCĐ hành động theo sự chỉ định (chiết khấu chứng từ phù hợp) được quyền nhận tiền hoàn trả từ NHPH.
      NHĐCĐ chỉ gửi chứng từ mà không chiết khấu đến NHPH để thanh toán không được là ngân hàng hành động theo sự chỉ định. Trong trường hợp này, nó chỉ đóng vai trò là ngân hàng thay mặt người thụ hưởng xuất trình chứng từ đến NHPH để thanh toán.

      Đồng ý với bạn rằng khi LC thanh toán bằng hình thức chiết khấu nhưng NHĐCĐ không chiết khấu mà chỉ gửi chứng từ đến NHPH để thanh toán thì cũng giống như LC quy định thanh toán bằng hình thức trả tiền ngay tại NHPH.

      Regards,
      Mr. Old Man
      P/s : Questions in English are always encouraged and welcomed.

      Reply

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *

Check Also

INVOICE NOT CERTIFYING WHAT HAS NOT BEEN SHIPPED

QUESTION Dear Sir, LC allows both AIR and SEA shipment. Amount: USD 100,000 Shipment by AI…